擁有好項目，但缺乏資金，由於規模小，缺乏抵押擔保，從銀行融資很困難，這是眾多小企業所面臨的難題。破解這些小企業的融資難題，又該採取怎樣的舉措？日前，記者在廣東和安徽採訪時，看到了這裡的建設銀行為小企業量身定做的融資租賃、信託理財、集合票據等投行業務，為小企業的發展插上了騰飛的翅膀。

“證票通”疏通大市場

伊立浦電器公司是廣東佛山的一家電飯煲、電烤爐生産企業。公司的電飯煲技術處於國內領先的水準，電壓力鍋、電烤爐技術處於國際領先的水準，並有著較穩定的銷售渠道。公司近三年的營業總收入穩步增長，從2008年的69197萬元增長到2010年的76918萬元，實現了快速的增長。

“這一切都得益於建行的大力支援。”廣東伊立浦電器股份財務總監王德發在接受記者採訪時説，自1999年公司前身立邦電器公司與建行佛山分行建立合作關係以來，銀企合作超過10年，公司最初在建行只有約100萬美元的結算額，而如今通過建行結售匯達3875萬美元，結算量達70％以上，日均存款7100萬元。建行對伊立浦電器公司的支援使企業渡過創立初期啟動資金匱乏難關。

“特別是2008年金融危機對公司影響很大，在金融機構融資困難，週邊環境惡化的情況下，建行在2007年取得貿易融資試點行資格以後，第一時間為我公司制定貿易融資方案，為我公司設定的所有金融服務，使我公司從容應對2008年的金融危機，並以訂單融資、證票通、內貿通等融資方式助力我公司成功上市。”王德發説。

據王德發介紹，企業上市過程中，建行除了資金扶植外，還提供了全方位的金融諮詢服務。在公司應付款結算上，建行推出“證票通”業務，只要存在明確的交易關係，就可以通過訂單直接融資貸款，便利企業外貿融資需求。

建行廣東分行投行部副總經理馬培騫在接受記者採訪時説，建設銀行發揮財務顧問和信貸資金雙重優勢，推動部分優質企業登陸資本市場，既擺脫了過去單純給企業提供貸款的模式，也順利打通了直接融資和間接融資渠道。更重要的是，從小規模開始培養的企業與銀行有很好的淵源、共同成長的經歷，與其合作，可以降低銀行的信用風險。

做好小企業財務顧問

黃山市徽州呈坎八卦村旅遊有限公司，是黃山市建行的小企業信貸客戶，公司成立於2002年7月，擁有黃山市徽州區呈坎古村落景區和靈山景區的五十年經營權。隨著國家批准建設以黃山為核心的“徽州文化保護試驗區”，安徽省政府批復設立“皖南國際旅遊示範區”和黃山建設“現代旅遊城市”以及未來幾年內周邊高鐵高速的陸續建成，呈坎—靈山旅遊也遇到了難得的發展機遇。2010年，黃山市徽州呈坎八卦村旅遊有限公司擬運作呈坎—靈山旅遊項目開發，包括“呈坎八卦村”文化遊憩區建設和“靈山佛教”文化休閒區建設，項目總投資15741萬元。公司為此向建行提出8000萬元資金需求。

“若用傳統的固定資産貸款，企業提供不了足額有效的抵押物，同時，企業屬風景名勝管理行業，固定資産投入大，回收期長，風險較大。單純依靠傳統的銀行貸款業務已無法滿足客戶發展的合理資金需求。”建行安徽分行中小企業金融服務部副總經理袁平説，在這種情況下，建行開拓思路，大膽引入投資銀行業務“項目投資財務顧問型理財産品”，2011年4月29日，第一筆理財産品資金4000萬元順利到賬。

據袁平介紹，該産品也是安徽省分行首單創新理財産品。産品期限靈活，採取分2+1年模式發行，即理財産品授予呈坎公司在理財産品發行2年後選擇償還理財産品本息終止理財産品或者理財産品延長1年，使理財産品總期限達到3年的權利。

袁平説，在建行信貸和投資銀行業務這輛雙駕馬車的帶動下，這家企業與建行開展了全面的合作，聘請建行擔任投資財務顧問，併為客戶提供資金結算業務、造價諮詢、網銀等高端産品，以及POS、代理保險、代理理財、白金卡、信用卡、企業主個人業務等全方位金融服務方案，滿足客戶全方位的需求。

銀企互利共贏、共同發展是推動地方經濟增長的堅實基礎。去年8月，建行安徽省分行組織評選了第一屆小企業“成長之星”客戶，獲得“成長之星”稱號的30家企業都是安徽省近20萬中小企業的優秀代表。在建行安徽省分行的信貸支援下，這些企業自身經營規模和資金實力快速成長。

“創業易貸”破擔保難題

缺乏有效抵押、監控成本較高是小企業貸款難的核心問題。特別是處於創業後期、成長初期的小型科技企業普遍存在著融資難、擔保難的問題。廣州開發區內的賽業生物科技公司就是這樣一家從事生命科學技術前沿開發的科技型企業。

這家公司于2006年成立，2007年開始組建銷售團隊，2008年到2010年三年間，公司銷售凈利潤率較高，公司發展前景良好。但是，和許多科技型企業一樣，該公司在向銀行貸款時，遇到了缺乏有效抵押物的難題。由於賽業生物實際運營年限較短，生物科技行業高風險、高增長的行業特徵，銷售收入相比資金需求較小且不匹配，無可抵押質押的固定資産或存貨，按照國內傳統銀行業務模式，賽業生物很難從銀行渠道獲取貸款服務。

建行廣東省分行知道這一情況後，脫離了之前的思維模式，大膽創新融資模式。2010年下半年與國有擔保公司—凱得擔保人員一起到中關村科技創業園、蘇州科技園調研，結合廣州科學城本土科技企業情況，依託凱得擔保國有背景，共同研發“創業易貸”産品，弱化財務因素、強化經營團隊、技術及市場前景等非財務因素。從收入盈利能力、償債能力、營運能力、管理團隊素質、行業企業發展潛力、訂單及市場銷售情況、企業專利及高科技企業情況、股東個人從業經歷等方面對企業進行測評，給了該企業最高貸款額度300萬元的授信。

建行廣東分行中小企業部副總經理馬亞萍説，高科技企業，沒有資産，靠專利技術和核心人才，以前是很難貸款的，建設銀行脫離了之前的思維模式，目前，共為17家科技型企業放款4000多萬元。

中國建設銀行副行長朱小黃在接受記者採訪時也表示，商業銀行支援小企業融資不應過分依賴抵押，而是需要從行銷、風控、考核等多方面重新與小企業需求對接，大力發放信用貸款，開發多種融資工具。

據了解，建設銀行還為科技型小企業融資探索新道路，比如選擇專業評估機構評估智慧財産權價值，並建設資訊平臺促進智權流轉；籌建小企業引導基金，發揮仲介作用，推進小企業融資由債權向股權發展。

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