在央行啟動“雙降”調整貨幣市場的同時，進一步放開了一年期以上定期存款的利率浮動上限，距離存款利率的完全放開只差最後一公里。

8月27日，建行公司業務部副總經理張喜軍在銀行業例行新聞發佈會上表示，我國的利率市場化是在經濟下行、網際網路金融衝擊、金融脫媒三重環境疊加的背景下推出的，商業銀行所面臨的挑戰和困難前所未有。最直接的挑戰是利差的收窄，影響到銀行的收入和利潤。

據張喜軍介紹，建行應對利率市場化的挑戰核心就是實行戰略轉型。他表示，“建行戰略轉型方案已經落地，在各個條線、各個部門、各個基層行都在進行推進和落實階段。”

基礎設施貸款佔比超40%

為應對利率市場化的衝擊，建行表示首先是鞏固傳統的優勢和特色業務。張喜軍稱，基礎設施、住房金融領域、造價諮詢等領域都是建行傳統的優勢領域，也是建行生存和發展的根本。

據建行公司業務部副總經理蔡亞蓉介紹，2010-2014年，建行基礎設施貸款餘額在對公貸款佔比穩定在40%以上，且新增佔比逐年提高。截至2015年3月末，建行基礎設施貸款餘額為2.67萬億元，較年初新增1014億元，同比多增124億元，在公司類貸款新增佔比63.81%，比去年同期提高15.57%。

此外，建行還在業內率先研發並推出了PPP模式系列貸款産品，針對PPP六種主要運作的方式，有針對性地創新了“BOT、BOO貸款”、“O&M、MC貸款”、“TOT、ROT貸款”3個貸款産品，分別用於滿足PPP模式項目建設、運營以及存量基礎設施和公共服務再融資需求。

除了信貸支援外，5月26日，建行上海分行還聯合上海建工、綠地集團、建信信託、建信人壽與多家保險公司聯合成立“中國城市軌道交通PPP産業基金”，繼續參與我國城市軌道交通建設。該基金總規模為1000億元，分期發行，首期規模240億。

8月27日，財政部部長樓繼偉也透露，經全國人大、國務院批准，今年下達6000億元新增地方政府債券和3.2萬億元地方政府債券置換存量債務額度。

至於地方政府的負債由銀行貸款置換為低收益的債券後，是否會影響建行的收益。

蔡亞蓉在答記者問時表示，地方融資平臺貸款被置換為債券以後，就面臨著補充這部分貸款資産收益的動作，但是建行有將近6萬億的儲備資産。

蔡亞蓉稱，地方債置換對銀行的存款影響不大，從貸款的角度利息收入就轉成了對債券的利息收入。置換出的信貸規模發放新的貸款後收益率大體相當，再加上銀行承銷地方債和投資的收益，毛收入是有所增加的。

在信貸的投放上，建行表示該行積極支援戰略新興産業和綠色環保行業。蔡亞蓉在會上表示，建行對産能過剩行業實行名單制管理，嚴格準入標準，並實行信貸總量控制。堅持有保有壓，做到“四個不貸”。

據蔡亞蓉介紹，所謂的“四個不貸”，即對未通過環評部門審批的項目不貸；對高耗能、高污染行業中限制類、淘汰類項目不貸；對環保限批區域內的項目不貸；對環保部門通報“黑名單”的客戶不貸。

但對限制類行業中的一些優質客戶，如鋼鐵行業的寶鋼、鞍鋼，造船行業的上海外高橋造船有限公司、廣州廣船國際股份有限公司，水泥行業的安徽海螺，仍給予積極支援。

“大資産、大負債”戰略部署

利率市場化後，銀行首當其衝的是存款。為此，建行表示，該行突出了“大資産、大負債”的發展戰略和經營理念。

張喜軍坦言，“過去我們主要關注的是客戶的存款，或者叫核心存款、一般性存款，現在客戶的投資渠道或者資金配置渠道越來越多，我們要加強和完善對客戶全量資金的統籌行銷和管理。不僅僅是過去的一般性存款，還包括各種存款、大額存單、理財資金、貴金屬資金託管等”。

據張喜軍介紹，建行還將重點發揮大銀行的資金網路優勢來吸收存款。同時，利用大數據挖掘客戶上下游的資金流向，進行精準的行銷和管理，實現客戶上下游資金盡可能多的在體內進行迴圈。

在資産領域，建行由過去的信貸資金的提供者向全量資金組織者轉變。

張喜軍表示，“除了貸款之外，現在債券承銷、理財産品、信託資金、投資基金、租賃等等這些渠道已經取得了很大的進展。根據上半年粗略統計，我們為對公客戶提供的非信貸資金的支援與信貸資金支援的比例已經達到了2：1，為客戶組織非信貸資質的支援是信貸資金支援的2倍。”

在利差收窄的情況下，建行也把有限的信貸資源向定價更高的中小企業客戶群體和個貸客戶群體傾斜。“對於集團客戶、大型客戶，我們已經轉變為提供綜合金融服務解決方案。集團客戶、大型客戶的金融需求更複雜，議價能力也更強。”

面對這種利率市場化的挑戰，建行也加強和提高了定價的管理水準，積極推進了綜合定價。

張喜軍稱，“綜合定價概念主要是基於同客戶的負債業務、資産業務和中間業務全面合作的綜合定價。而不糾結于某項業務或者某個産品定價的高低，而更關注整體售價。綜合定價的原則是堅持標準化和差異化相結合，全行統籌和分層授權相結合，傳統業務和創新業務相結合，實施綜合定價。”